新手进入外汇不能不了解经纪商(Broker)：更新第四篇：监管机构的查询 ... ... ... .. ...

拉狗Pull-Dog

赞！！

感谢楼主 用心良苦地 用了整天时间 来写这篇帖子，让大家更了解了 外汇经纪商broker 的重要性，又帮助新手们 少走弯路，保住了血汗钱。。。

JL14

拉狗Pull-Dog 发表于 17-1-2015 08:35 AM
赞！！

感谢楼主 用心良苦地 用了整天时间 来写这篇帖子，让大家更了解了 外汇经纪商broker 的重要性， ...

呵呵 不客气
这几天少上来，给瑞士央行弄到很波动 哈哈

还好没有亏损，还赚了一点

幸好最近没有做CHF的单

JL14

拉狗Pull-Dog 发表于 17-1-2015 07:52 AM
瑞士央行大屠杀   

Alpari UK 宣布清盘   

真是大屠杀 尸横遍野

所以资金管理很重要，止损一定要设，还有仓位要控制好。

JL14

拉狗Pull-Dog 发表于 17-1-2015 07:58 AM
外汇 broker 的选择真的很重要，

最好选些有提供 资金隔离存放 的broker，比如 fxprimus 和 hotforex 。 ...

绝对没错。

就算遇到Alpari被清盘，FXCM亏损1亿美元这种情况，broker也不能动用投资者的一分一毫。

这样才是安全的broker。

JL14

staryeun 发表于 13-1-2015 03:58 AM
那么真的要买什么外汇软件才可以更加清楚？免费的软件真的不可靠？

交易平台是不用买的，自动交易系统才需要。

免费的自动交易系统不是没有，只是一分钱一分货。

JL14

SparkLim 发表于 13-1-2015 10:00 AM
我读完了，写的超好，让我懂得了不少。我想尝试不过有什么机构建议吗？有联络方式吗？

要找broker可以去我分享的网站。通常都可以link去broker的主页。
我迟点会再搜集多一点资料分享给大家。

bvatum

謝謝分享!很實用的文章

abaiman

不错，顶一个！我身为期货交易商都不是很了解外汇，楼主这篇文章确实帮了不少。谢

shirlreen

楼主，我很好奇，本地的remisier 是如何赚到 RM7，000，000， 马币7百万，的佣金呢？ 我亲眼看过，很是好奇

SparkLim

JL14 发表于 17-1-2015 09:09 AM
要找broker可以去我分享的网站。通常都可以link去broker的主页。
我迟点会再搜集多一点资料分享给大家。 ...

Thank you

金色狂风

很好的分享, 新手开户一定要先了解这些细节, 细读楼主的文章尤其是hightlight 红色那些。

mystery1115

自从瑞郎的事件后,大家有没有学到什么了？如果你在重要新闻前下单，即使你的基本面和技术面几强都是浮云，往往最大的杀手是slippage和spike,还有就是高杠杆高风险，倒亏都有可能，很多人没有意识到,这就是所谓风险管理的一部分

不过market marker就不会有slippage，不过最终的结果有可能就是赢太多拿不出钱出来

JL14

内容更新

第二篇：市面上的外汇诈骗操作手法大解剖

在外汇市场上，大致分为三大类的外汇诈骗操作手法：

1. 经纪商(Broker)诈骗

2. 经纪商合法，但是成立合作商(Affiliate)诈骗

3. 经纪商合法，合作商诈骗

经纪商(Broker)诈骗

首先，在监管不严的国家，经纪商诈骗的几率非常高，因为入门槛低，监控和执法不严厉。在监管严厉的国家例如：美国、英国、澳洲，要成为经纪商必须符合很多条件，如：一定数量的现金/资产抵押在银行、公司经营超过2年、年度被专业会计审核、没有被诉讼过、财报良好等等。如果经纪商都能够一一符合这些条件，基本上这经纪商已经具备相当良好的商业运作系统，拥有完善的管理、会计、市场销售、客服、技术部门等等，所以诈骗几率也相对低；甚至可以挂牌上市，要诈骗起来真的各个部门都可要瞒骗过海，不要忘了还要过内部审核部门(compliance department)这关。

所以在监管严厉的国家的大型经纪商很难做到经纪商诈骗的手法。

经纪商合法，但是成立合作商(Affiliate)诈骗

合作商是经纪商在世界各地进行市场销售而成立的公司，为经纪商开拓市场。这类型经纪商想进行诈骗，却不能明目张胆地诈骗，因为被彻查出来会被诉讼和吊销经营执照，所以成立合作商来进行诈骗。通常，经纪商能够合法经营，基本上也已经如上所说具备良好的商业运作系统，无需进行诈骗，除非在监管不严的国家会发生。

经纪商合法，合作商诈骗。

这是目前市场上，尤其马来西亚最常发生的诈骗操作手法。首先，毋庸置疑的经纪商是彻彻底底的合法经营，只是合作商瞒过经纪商进行诈骗。这里有两种合作商：

1. 和经纪商合作的合作商

2. 假用经纪商名义的公司

第一种合作商确实是跟经纪商合作开拓市场，但是远在他国的合作商可以误导投资者：征收不合理的额外费用、诱导投资者汇款到合作商另外开设的银行户口来诈骗。当然要跟经纪商合作需要一些条件，如抵押资金在经纪商，或在经纪商开设大资金户口，所以这类合作商一开始都是奉公守法的，到后来才慢慢开始肆无忌惮地诈骗。通常投资者被诈骗发现后会向经纪商投诉，当然经纪商会极力否认，并展开彻底调查。如果经纪商发现合作商进行诈骗，会立刻终止跟合作商的合作关系，并向投资者发布声明。越被严厉监管和规模大的经纪商越会给力调查，务必要铲除这些毒瘤的合作商，因为他们的声誉比什么都重要。

第二种合作商就是假借经纪商的名义来诈骗，而他们跟经纪商一点合作关系都没有。那他们是如何设计骗局的呢？首先他们会成立一间跟经纪商名字很相近的公司，利用公司在银行开一个户口。然后会设计一个网页，来诱导投资者把金钱汇入公司的户口。接着设计一个交易平台，或使用盗版MT4，背后操作的都是他们的技术人员。这些被投资者下载的盗版交易平台显示出来的图表、价钱都不是真正市场的图表和价钱，而是背后的技术人员操控。所以投资者下单的一切内容都被他们看得清清楚楚，这就是造市。如果他们利益没有受损，那么他们就会顺得投资者意 - 能够盈利得来又可以汇出钱。如果他们的利益受损，就会拒绝投资者的下单，或者哪怕有那么一天他们赚够了，就卷款而逃，消失得无影无踪。

所以，我必须再次重复我之前所说的：第一，一定要向经纪商直接开户口，和直接汇款给经纪商，千万不要通过任何它的Affiliate公司。第二，经纪商和所属的Affiliate公司绝对没有权利扣留投资者的资金。

我希望大家投资必须搞清楚一些资本理论，虽然理论不一定容易明白。【在资本主义里，投资者的私有财产/投资资产是神圣不可侵犯。而投资的定义就是 - 投资者以资本作为劳动根源来驱使经营者进行劳动以对社会创造价值。作为回报，投资者和经营者瓜分创造的劳动价值。所以，哪里能够更吸引投资者的资金去驱使劳动力来创造价值，投资者的资金就会往那去，这就是我们这世纪所谓的资本流动。如果哪里不能有效创造价值却阻止资本的流动，就是阻止资本最大化创造价值，是反资本主义。如果投资活动没有驱使劳动创造价值，而是损害投资者的利益同时经营者得利，把投资者资本转移到经营者手上，这是利益冲突，是诈骗和金融犯罪。】

简单说，那些外汇诈骗如果通过扣留资金来给上线或后来投资者做回报，就不是通过劳动在市场创造价值（赚钱），而是不合理地财富转移，是诈骗和金融犯罪。银行、基金、股票没有一个是有扣留资金的，即使美国政府销售国债券也只能够调整利率来吸引资金；银行也是调整定期存款利率来吸引更多的存款；基金、股票都是展现投资表现来吸引资金，绝对不能扣留资金和阻止资本流动。（至于保险的储蓄计划所谓的扣留资金，我想说保险储蓄不是真正投资，而是在保险产品上进行消费，是消费，所以在这里不多做讨论）

在选择经纪商上，我的参考条件是：

1. 国家监管的经纪商 - 美国、英国和澳洲监管的经纪商优选。

2. 经纪商执行方式 - ECN/STP优选，造市商就选择大型的。

3. 经纪商的客服 - 良好的客服可以迅速解决投资者问题。

4. 经纪商主要网页的资讯 - 越多越好，这样才够透明化。

以下是网友only85在帖子【分辨外汇公司的好与坏】到底合法或非法？和ThinkForex总经理的对话语录。。给予分辨经纪商好坏的意见：

分辨外汇经纪商（Broker）的好坏
1. 监管执照：不同国家监管机构的严格性不同，澳洲(ASIC)和英国(FCA)是信誉比较好的，美国(CFTC)和新加坡(MAS)不允许对冲和有其他限制，很多人不喜欢。欧洲（很多国家）的(MIFID)和纽西兰(FSP)目前正在增强监管，也被很多人喜欢，至于其他国家的监管机构就比较没有公信力。如果一间外汇公司完全没有被任何国家监管（Not Regulated），那就要小心了。
2. 锁资金：正常的经纪商是不会锁资金的。如果是有基金管理人，帮忙交易可能就会被锁，但是也不应多过3个月，至少要有Daily Report。通常给Credit但是不能withdraw的都要注意。如果锁超过6个月或1年的基金管理，又没有透明的交易记录，那就要小心了。
3. 拥有权：正常的外汇户口是属于自己名下，这确保无人能够动用或提取你的资金。任何集资型（把钱交给某公司，又没有合约）的外汇/投资计划都应警惕。很有可能卷款跑人(如FXZN，无数的Money Game都是类似模式，如SureWin)
4. 直接佣金：正常的外汇介绍人是不可能在介绍人入金后，马上抽佣金的（如5-10%）。如果是每个月抽取交易返佣（Pips Rebate），或者盈利分享（Profit Sharing），那还算正常。Direct Commission如果很高（>=10%)，基本上就是靠找人赚佣金，投资者利益受损严重。
5. 点差/交易佣金：正常的经纪商一手（1 lot）的点差/交易佣金都不会超过（2-3pips or $20-30 ）。如果每个交易成本超过5 pips，赚钱的可能性就低很多。。。
6. 出入金方法：正常的经纪商不允许收现金，或第三方汇款。钱进出应该都是通过银行或信用卡。现金交易不符合反洗钱条例. 且允许中间人接受现金，含第三方风险。
7. 做市商（Market Maker）：正常的经纪商的价位和市场同步，即时执行，无重新报价（ECN，Instant Execution No Requote）.不良经纪商会操弄报价，与市价不同。近来，不良经纪商通过市场有大波动时，才故意增高滑点（Slippage）来破坏投资利益。合理的Slippage是可接受的，SL/TP都会超出预订价格，赚多亏多。不良经纪商会是SL亏多，TP赚少。或者大波动时无故断线。

诈骗个案1：Lock fund 30%是因为经纪商提供免费课程，提供pips rebate，经纪商不想做亏本生意，所以才lock fund 30%。没有这回事！经纪商的收入来源主要是spread，吸引投资者的方法是提供：快速执行、人性化平台，透明化、良好客服、各种浆液 etc。没有任何一个合法和被监管的经纪商可以锁投资者资金的，除非有black & white contract清楚写明 (PAMM - Percentage Allocation Management Module，一种投资者和基金经理集资的基金，基金经理会不容许投资者在特定时限内提款，以用作交易)。做个精明的投资者是不应该看盈利是多少，而是提款的便利和经纪商的可靠性，风险永远比盈利先排第一。

诈骗个案2：
找一个投资者投资10,000就可以得到奖励5% = 500。500从哪里来？这10,000都还没有进入市场赚钱，你的奖励就到手了，除了经纪商慷慨派钱以外，就是从投资者lock fund 30%那里奖励你，所以这是典型的金字塔层压式拉人头老鼠会。真正的外汇收入是你介绍的投资者做的每一个交易里的spread，比如3 pips，你抽取0.5-1 pip。只有投资者做越多交易，你才可以抽佣越多。如果你要创造永久被动收入，你必须让你的投资者不断进行交易，你才可以抽pips。让投资者不断交易，他必须盈利，不然他不干，这就是为什么PAMM和自动交易系统 (EA - Expert Advisor)会出现。如果你是投资者你还没交易你的介绍人就拿到奖励了，你还是离这组织/经纪商越远越好吧！

诈骗个案3：
我们公司/我们组织提供免费课程和每日交易tips。我们提供的不是一般的课程，是聘请外国交易者来给予培训，课程昂贵，机会难得！首先作为投资者，你务必要要求这个“外国交易者”公开交易记录，因为给talk谁都会讲，交易记录才是真材实料！有实力的交易者已经精心看盘，或专研稳定、可靠、安全的自动交易系统(EA)，或利用Forex Copy System (阅览第三篇：外汇市场的未来趋势)来赚钱了，哪里还有时间给讲座？每日交易tips？如果你没有打算成为全职外汇交易者，难道你在做着工时、跟客户谈生意时、跟经理开着会议时、或乘搭飞机时...收到每日交易tips时你直接进场做交易？！

JL14

第三篇：外汇市场的未来趋势

自从FXCM从1999年成立以后，外汇开始从作为银行和大型金融机构的玩意开放到市场去了，人人都可以参与其中。外汇开始时都是通过柜台交易，而交易的方式都是人手操作的，所以那时外汇经理、基金经理很吃香。
随着2000年的科技泡沫，人们对股市和汇市都没有信心，能够在外汇呼风唤雨的没多少人。但是随着科技的发达、电脑的普及化、 网络的迅速发展，外汇已经从柜台交易转变成网上交易。由于人手交易渐渐被电脑、程序化取代，从而衍生出了一种交易系统，EA - Expert Advisor。所谓的EA，就是电脑程序化了的交易系统，以取代缺陷的人手交易，所以21世纪的外汇交易变得更快，更波动，也更大赚幅。
由于基金经理存在人为上的失误 (参考：1995年英国巴林银行倒闭事件 - 这间老牌银行因为一个期货交易员的人为犯错，而弄垮这间百年历史银行)，加上科技的进步，EA大行其道，人们也借着售卖自动交易系统而发了一笔财。但是售卖自动交易系统意味着系统的编写者必须公开自己的交易策略，这会导致两个情况发生：
1. EA编写者的交易策略被市场破解，市场做出EA交易策略的反向波动，导致EA失去可靠性，
2. EA编写者为了保留自己独门的交易策略，编写EA时有所保留，并没有完全发挥交易策略，使EA失去可靠性；


如何能够保留交易者的交易策略不公开之余又能够令到投资者赚钱呢？
这就是未来外汇的趋势：跟单系统 (Forex Copy System)。


所谓的跟单系统，就是交易者(Trader)不公开自己独门的交易策略，而把开单/关单的交易完全复制到投资者/跟单者(Follower)的交易户口上。交易者保留独门交易策略之余，投资者可以从交易者的交易系统分一杯羹，赚取盈利，皆大欢喜。而作为回报，投资者会把部分的pips分佣给交易者，或profit sharing，而交易者没有权利操控投资者的资金，避免诈骗、人为失误和利益冲突。


然而，跟单者必须精明选择交易者，就是可以让你跟着他开/关单而赚钱的交易者。要辨别良好的交易者必须拥有以下几点：
1. 交易者的交易户口必须是live account，是真钱交易的 - 有些交易者利用demo户口来交易，因为demo不是真钱，他的交易可以没有策略、没有意义、风险过高、随便下单，让你损失之余还被抽佣，得不偿失。
2. 交易者必须提供良好的交易记录 - 一个良好、有规律、控制风险、稳定的交易记录能够令很多投资者折服，这些才是真正的交易者，是能够在市场赚钱的人。投资者跟着他们才可以赚钱。
3. 交易者的交易Margin不高 - Margin就是Drawdown，是交易者开单的浮动亏损（还没关单的亏损）占总资金的百分比。高Margin的交易就是开单而市场反向时承受的亏损占资金百分比很高，属于高风险的下单策略。正常的风险下必须控制drawdown在最高50%。高drawdown高盈利，属于高风险高回酬策略，高drawdown低盈利算是失败的交易策略。好的交易策略一年的盈利%应该要高过一年的最大drawdown。(记得：Annual Gain > maximum Drawdown)


这是一个关于Forex Copy的视频

有些经纪商提供Forex Copy System，有些没有。以下我以我的InstaForex Account的Forex Copy System做例子：


红色框框的就是我们(投资者/跟单者 Follower)必须注意的事项。由于每个人的户口资金不一样，如果交易者的户口资金小，开单仓位(Lot)也跟着小，没有理由我跟单者的户口资金大跟着他开小仓位吧。例如交易者Deposit 500 USD，我跟单者Deposit 5,000 USD，那么:

Trader: 1 Lot deal
You:     10 Lots deal

所以交易者开单0.1 Lot，你就开单1 Lot；交易者开单0.5 Lot，你就开单 5 Lot；Drawdown和Profit Gain跟交易者是一样的。

以下是交易者对跟单者的跟单条件，我以我的InstaForex Account的跟单做例子：



Commission per trade: 每个开单佣金 - 只要交易者开单，跟单者就要给佣金。只要开单的盈利比佣金多，不失为好的跟单。
Commission per 0.01 lots (profitable trade): 每0.01 lots盈利的开单佣金 - 只有交易者每开0.01 lots的单，而且还盈利，交易者才对跟单者抽佣。如果设置是0.01，那么就是每0.01 lots的盈利单抽佣0.01 pips，1 lot抽佣1 pip (10 USD)；能够开1 lot，你的交易盈利基本都收获50 pips，被抽佣1 pip也值得吧。这对跟单者是很好的条件，因为只有盈利单才可以抽佣，交易者要赚跟单者佣金必须尽量做到盈利单。
Commission per 0.01 lots (all trade): 每0.01 lots开单佣金，包括亏损单 - 跟盈利单一样，但是交易者亏损单也可以抽佣。只要交易者的交易记录的盈利单比亏损单多，交易稳定，风险低，持久开单，都不失为好的交易者，值得跟单。
Profit share (in %): 盈利共享 - 就是跟单者的盈利的 xx%会作为交易者的佣金。如果交易者设置50%，那么只要你的资金50,000 USD，他帮你赚个5,000 USD，2,500 USD佣金属于他的，所以交易者的资本不需要多，却可以赚取很高佣金。除非交易者的交易记录有非常非常高的盈利率，例如年盈利500%，250%跟单者250%交易者；否则如果年盈利率10%，5%跟单者5%交易者，跟单才赚5%，不如放定期更好吧！
Daily Commission: 每日佣金 - 跟单者每日给交易者抽佣。这个不值得吧，如果交易者一整天、甚至一个星期、一个月不开单，白白给佣金？！
Commission for traded lots: 特定数量的交易仓位佣金 - 跟单者开到某个特定数量的仓位所被抽取的佣金。Instaforex的default是0.5 pips for 1 lot，就是跟单者每完成1 lot交易被抽佣0.5 pips。这也是视乎跟单者如何去衡量。

最重要的是你有Unsubscribe这个皇牌。只要交易者的交易乱来，你随时可以unsubscribe跟他的单，去寻找更好、更稳定、更可靠的交易者和自动交易系统来跟单。



综合以上的这些，其实你不需要再把资金交到某些公司、组织的手里来帮你交易，外汇交易也没有想象的那么高不可攀，只有他们能够做到，你做不到！如果以后还有谁跟你说：投资我这里，我提供免费课程，每日交易tips...你问他：其实你不知道有自动交易系统和Forex Copy System的吗？
自动交易系统+良好记录交易者的Forex Copy System必定是未来的趋势（其实现在已经是趋势），交易者不需要公开自己的独门交易策略，跟单者也不需要花费无数的时间和资金来研发独门交易策略，只需要给一些佣金交易者，交易者不但赚钱，也使跟单者也赚钱，皆大欢喜。

加入某个公司/组织，你必须清楚了解公司/组织给到你什么：
稳定、安全、可靠的自动交易系统？
良好记录的交易者跟单(Forex Copy System)？
低收费课程？
合法经营经纪商合作？
合法、系统化的marketing plan？
最重要这个公司/组织有没有对你的资金投资做出安全、可靠的保障？

外汇投资可以很轻松、安全、和稳定，最重要你必须了解这一切的外汇知识。


花絮：
这是一些我个人没有主题的心得，但想到要分享，就暂时不归类。

1.0
很多人听到“外汇”第一个想法就是：“很赚钱；接着 - 很难搞懂；谁让我搞懂我当他神拜；我搞懂了就能赚大钱。”以至于当人家提供“外汇课程、每日交易tips、自动交易系统、基金经理管理、introducing marketing plan etc”，他们就脑袋晃晃了，以至于：


经纪商没有被监管 - 看不到；
经纪商没有客服、没有交易户口portal - 看不到；
经纪商进出资金方法不对 - 看不到；
锁资金 - 看不到；
Marketing Plan佣金太离谱，属于拉人头组织 - 看不到；
等等；


因为他们脑袋一直晃着那四个想法：“很赚钱 - 很难搞懂 - 谁让我搞懂我当他神拜 - 我搞懂了就能赚大钱 - 很赚钱 - 很难搞懂 - 谁让我搞懂我当他神拜 - 我搞懂了就能赚大钱 - 很赚钱...” 重复又重复...
所以那些红色大大的字全部看不到了！

最后心态就变成：“虽然我觉得有点不对劲，但是...外汇课程、每日交易tips、自动交易系统、基金经理管理噼里啪啦的，我没有机会接触到，既然逮到机会就要把握...”然后就投身下去，就开始了错的第一步，并且一错再错...

不要觉得这些机会可一不可再，其实只要拜Google和Youtube为师，你一样可以学习，而且这两位师傅免费送茶水加态度亲切。

我个人不反对“外汇教学课程、交易tips、自动交易系统、PAMM等等”，但是这些都是排在后面；经纪商的监管、信誉、可靠性，有没有锁金才是最重要的！一个组织无论教学课程多丰富、交易tips多精准、自动交易系统多神，只要合作经纪商不正当/不合法，或根本自己造市、做假盘；一切都是错误，这些组织迟早走歪道！

eurekalew

楼主，我是新手，想学习和了解，可以讨教你吗？谢谢

JL14

eurekalew 发表于 21-2-2015 02:57 PM
楼主，我是新手，想学习和了解，可以讨教你吗？谢谢

绝对可以 没问题 你可以追踪我的帖子更新（最近比较忙，还有一直要收集资料）
你也可以私下PM我交流

only85

过来支持下，解释得蛮清楚的，当然还有很多细节，要进阶一点才会了解，不同的交易策略，对Broker的要求，会有所不同。

JL14

only85 发表于 23-2-2015 12:47 AM
过来支持下，解释得蛮清楚的，当然还有很多细节，要进阶一点才会了解，不同的交易策略，对Broker的要求，会 ...

细节因不同broker给予不同待遇，但是走不出框框。

不想再有人喊冤，大家投资的都是辛苦钱啊！

GoldforexTP

insta 的跟单系统和hotforex的PAMM系统哪一个比较理想？

JL14

GoldforexTP 发表于 2-3-2015 11:24 AM
insta 的跟单系统和hotforex的PAMM系统哪一个比较理想？

我没有接触过hotforex的PAMM不愿置评，但是Instaforex的ForexCopy就很方便，直接copy别的InstaForex Account。